印度取代美國躋身全球第三鋼產(chǎn)國夢碎

2016年以來,中國鋼鐵價格逐步回升,鋼材價格指數(shù)走出54.48的歷史最低點。3月指數(shù)已回升至近70點。回顧2015年的中國鋼鐵市場,中國粗鋼產(chǎn)量同比下降2.3%,鋼材消費量同比下降5.4%,雙雙出現(xiàn)多年來首降。同時,2015年中國粗鋼產(chǎn)能利用率僅為71.5%,鋼鐵產(chǎn)業(yè)處于產(chǎn)能全面過剩狀態(tài)。基于這樣的情況,多數(shù)人士對于2016年的長期市場仍不看好。中國鋼鐵工業(yè)協(xié)會預計,國內(nèi)鋼材需求繼2015年下降5.4%之后,2016年將繼續(xù)收縮3%。中國冶金工業(yè)規(guī)劃研究院院長李新創(chuàng)預計,中國鋼材消費量在2030年之前都將持續(xù)下滑。

國內(nèi)庫存的嚴重過剩迫使中國生產(chǎn)商不得不將大量庫存投放到國際市場,但中國依舊是全球最大的鋼鐵消費國。同為發(fā)展中國家的印度一直以來都被各方人士拿來與中國對比,這一次也不例外。國際鋼鐵協(xié)會(WorldSteelAssociation)總干事埃德溫-巴松(EdwinBasson)表示:“真的只有一個地方具備讓全球鋼鐵市場擺脫當前低迷的長期潛力,那就是印度。然而,盡管印度有巨大的未得到滿足的需求,而且經(jīng)濟規(guī)模龐大,但什么時候人們才能感受到這一切?這是一個大問題。”同時,部分評級機構(gòu)也表示,預計印度有望取代美國,成為全球第三大鋼鐵生產(chǎn)國。

印度的前三大鋼鐵生產(chǎn)商分別是:塔塔鋼鐵、京德勒西南鋼鐵公司以及國有的印度鋼鐵管理局公司。不過作為印度鋼鐵老大的塔塔,近期表現(xiàn)卻和他們的預期大相徑庭。

2016年3月30日,印度塔塔鋼鐵公司董事會發(fā)布聲明,由于公司對過去一年英國業(yè)務(wù)不斷惡化感到擔憂,考慮從塔塔英國鋼鐵公司部分或全部撤資。由于全球鋼鐵供應過剩、第三國市場對歐鋼鐵出口增加、生產(chǎn)成本高企、市場需求持續(xù)疲軟以及英鎊匯率波動等因素,英國和歐洲市場貿(mào)易環(huán)境近來急劇惡化。塔塔集團為其英國公司提供了大量資金支持,但在過去5年中遭受超過20億英鎊的資產(chǎn)減值。《印度時報》報道,印度塔塔鋼鐵英國工廠如果在最近6周內(nèi)還找不到買家,它將被關(guān)閉,其1.5萬名員工將面臨失業(yè)。

實際上,塔塔鋼鐵公司在英國的業(yè)務(wù)從2008年開始便一蹶不振。2016年2月,印度塔塔鋼鐵公布2015年Q3財報,凈虧損高達213億盧比(約合3.21億美元)。主要原因是印度以外的三分之二的市場銷量都出現(xiàn)下跌,而英國市場正是重災區(qū)。全球需求放緩和新興市場國家?guī)淼母偁帀毫κ惯@家老牌鋼鐵企業(yè)的財務(wù)狀況迅速惡化。塔塔鋼鐵公司的財務(wù)主管曾表示:“英國業(yè)務(wù)的價值已趨近于零。”

塔塔英國鋼鐵公司塔爾伯特港工廠擁有4000名員工,是英國地區(qū)的最大生產(chǎn)基地,2015年以來3次裁員讓該工廠元氣大。目前該公司還擔負著超過13萬人共計140億英鎊的退休金。公司曾嘗試填補退休金赤字,但要保證支付完所有之前承諾的福利,塔塔鋼鐵公司可能還要注入20億英鎊。

印度人口高達12.7億,排名全球第二,并且增長迅速。聯(lián)合國預計,印度人口七年后就將超過中國,成為世界上人口最多的國家,其中35歲以下的青年人口高達64%。也就是說,至少在未來20年內(nèi)都將不斷產(chǎn)生大量的廉價勞動力和旺盛消費市場,這與中國30年前狀況非常相似。不可否認,隨著中國經(jīng)濟增長放緩,人口老齡化問題的嚴重凸顯,越來越多的全球知名企業(yè)將目光轉(zhuǎn)移到了印度。但是從大宗商品領(lǐng)域來說,中國企業(yè)仍有較大優(yōu)勢。據(jù)湯森路透發(fā)布的最新數(shù)據(jù)顯示,2016年第一季度中資交易額為1010億美元,約占全球跨境并購活動的1/3,為歷史最高水平。15%的交易案涉及中國買方創(chuàng)下單季最高紀錄。雖然就目前的并購來看,中國企業(yè)涉足多個行業(yè),但大宗商品和能源依舊是重頭戲。對大宗商品市場的不斷并購,可以在全球大宗商品價格劇烈變換之時,對國內(nèi)產(chǎn)品進行保值。而就目前的大宗商品市場來看,價格仍處在歷史較低位。這樣一來,中國生產(chǎn)商的價格將更具有市場競爭力。隨著中國競爭對手向海外釋放過剩產(chǎn)能,印度鋼企普遍遭受沉重打擊。在截止2015年3月的財年里,印度鋼鐵進口飆升72%。

京德勒西南鋼鐵公司表示,中國出口“造成了嚴重破壞”。國內(nèi)鋼鐵需求或許是在增長,但由于進口完全吸收了增長的需求,國內(nèi)產(chǎn)量停滯。