國務(wù)院日前發(fā)布《關(guān)于化解產(chǎn)能嚴(yán)重過剩矛盾的指導(dǎo)意見》，將改革重點(diǎn)鎖定鋼鐵、水泥、電解鋁、平板玻璃、船舶等五大嚴(yán)重過剩行業(yè)，并規(guī)劃了未來五年化解產(chǎn)能過剩矛盾的“路線圖”。
券商研究員認(rèn)為，隨著上述意見的落實(shí)，船舶制造業(yè)將迎來深度調(diào)整，預(yù)計(jì)大批競(jìng)爭(zhēng)力弱、技術(shù)附加值低的企業(yè)消失，行業(yè)集中度逐步提高。同時(shí)，船舶制造業(yè)將向高技術(shù)、高附加值的海洋工程發(fā)展，中國重工等公司將明顯受益。
一、兼并重組淘汰產(chǎn)能，行業(yè)集中度提高
《指導(dǎo)意見》提出，造船行業(yè)要提高海洋開發(fā)裝備水平，加強(qiáng)海洋保障能力建設(shè)，充分挖掘航運(yùn)、海洋工程、漁業(yè)、行政執(zhí)法、應(yīng)急救援等領(lǐng)域船舶裝備的國內(nèi)需求潛力，調(diào)整優(yōu)化船舶產(chǎn)品結(jié)構(gòu)。
同時(shí)，提高行業(yè)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)達(dá)不到準(zhǔn)入條件和一年以上未承接新船訂單的船舶企業(yè)實(shí)施差別化政策，支持企業(yè)兼并重組，提高產(chǎn)業(yè)集中度。
中金公司研究員張錦就指出，考慮到國內(nèi)造船行業(yè)及各主要船廠的現(xiàn)狀，A股上市公司中國重工和中國船舶將成為最主要的受益者。在全球造船行業(yè)整體趨勢(shì)性復(fù)蘇仍需時(shí)日的情況下，國內(nèi)造船行業(yè)面臨的結(jié)構(gòu)性因素主要有：行業(yè)內(nèi)兼并重組加快、海洋工程裝備迎來快速發(fā)展、海軍裝備和公務(wù)執(zhí)法船等政府需求增加。
此前8月份，國務(wù)院就引發(fā)《船舶工業(yè)加快結(jié)構(gòu)調(diào)整促進(jìn)轉(zhuǎn)型升級(jí)實(shí)施方案（2013-2015年）》，方案明確提出，今后三年要加快發(fā)展海洋工程裝備和高技術(shù)船舶，加強(qiáng)行政執(zhí)法和公務(wù)船舶配置，推動(dòng)船舶工業(yè)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)升級(jí)。
船舶行業(yè)產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)度高，解決產(chǎn)能過剩問題，提高產(chǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力，將有助于我國抓住世界造船中心轉(zhuǎn)移的歷史機(jī)遇。
東北證券研究員吳江濤也指出，大型造船企業(yè)是未來發(fā)展方向，鼓勵(lì)中小企業(yè)轉(zhuǎn)型轉(zhuǎn)產(chǎn)，淘汰落后產(chǎn)能；同時(shí)，政策強(qiáng)調(diào)克服造船工業(yè)的軟肋，即提升關(guān)鍵配套設(shè)備及材料制造水平，一旦在關(guān)鍵環(huán)節(jié)形成實(shí)質(zhì)突破，對(duì)解決國內(nèi)船舶工業(yè)發(fā)展將起到巨大推動(dòng)作用。
二、轉(zhuǎn)型升級(jí)引爆海洋經(jīng)濟(jì)
《指導(dǎo)意見》還提出，鼓勵(lì)現(xiàn)有造船產(chǎn)能向海洋工程裝備領(lǐng)域轉(zhuǎn)移，支持中小企業(yè)轉(zhuǎn)型轉(zhuǎn)產(chǎn)，提升高端產(chǎn)能比重。
在強(qiáng)化海洋戰(zhàn)略的背景下，海洋經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)已經(jīng)成為新一輪的發(fā)展熱點(diǎn)。《中國海洋經(jīng)濟(jì)發(fā)展報(bào)告（2013）》發(fā)表的數(shù)據(jù)顯示：20世紀(jì)90年代以來，世界海洋經(jīng)濟(jì)GDP年均增長(zhǎng)約為11%，明顯高于同期全球經(jīng)濟(jì)3%-4%的增速；目前美國、日本等發(fā)達(dá)國家海洋經(jīng)濟(jì)對(duì)GDP的貢獻(xiàn)均超過50%，而我國2012年海洋生產(chǎn)總值約5萬億，占GDP的比重不足10%。因此，未來我國勢(shì)必將大力提高海洋開發(fā)能力，擴(kuò)大海洋開發(fā)領(lǐng)域，讓海洋經(jīng)濟(jì)成為新的增長(zhǎng)點(diǎn)。
業(yè)界預(yù)計(jì)，根據(jù)我國對(duì)海工裝備的規(guī)劃要求，2015年，海工裝備年銷售收入要達(dá)到2000億元以上，其中海洋油氣開發(fā)裝備國際市場(chǎng)份額達(dá)到20%。
三、國家海洋經(jīng)濟(jì)龍頭地位不容撼動(dòng)
中國重工的海洋工程業(yè)務(wù)始于1978年，是我國最早開展海洋工程業(yè)務(wù)的公司，已創(chuàng)造多項(xiàng)紀(jì)錄，有100多項(xiàng)交付業(yè)績(jī)，是國內(nèi)研發(fā)實(shí)力最強(qiáng)、生產(chǎn)基地最多、產(chǎn)品系列最全、系統(tǒng)集成能力最強(qiáng)的海洋工程裝備總供應(yīng)商，擁有眾多自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)，具備鉆井平臺(tái)、鉆井船、FPSO、海工特種船、各類海工模塊、海工配套設(shè)備等各類海工裝備研發(fā)、生產(chǎn)能力，在自升式、半潛式、坐底式鉆井平臺(tái)、海工特種船及FPSO等領(lǐng)域處于領(lǐng)先地位。
目前，中國重工39個(gè)子公司中的30個(gè)公司全面布局海洋工程業(yè)務(wù)于全國13個(gè)省市。公司年產(chǎn)各類鉆井平臺(tái)10座、各類海工特種船19艘、各類大型海工模塊26組。有27家成員單位具備了海洋工程配套裝備供貨能力，可提供海洋平臺(tái)動(dòng)力系統(tǒng)、水處理系統(tǒng)、平臺(tái)升降系統(tǒng)、平臺(tái)定位系統(tǒng)和安全系統(tǒng)主設(shè)備，以及液壓系統(tǒng)、采油系統(tǒng)、公用氣系統(tǒng)和水下生產(chǎn)系統(tǒng)的部分設(shè)備。
10月10日，中國重工發(fā)布1-9月訂單公告，其軍工軍貿(mào)和海洋經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)板塊出現(xiàn)爆發(fā)式增長(zhǎng)，1-9月新增訂單554.84億元。公告還稱軍工軍貿(mào)占大部分，據(jù)此計(jì)算海洋經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)同比增長(zhǎng)7倍左右。
作為行業(yè)龍頭，中國重工將在本次行業(yè)洗牌中占據(jù)主導(dǎo)地位，提高市場(chǎng)份額，并憑借強(qiáng)大的技術(shù)優(yōu)勢(shì)和豐富的經(jīng)驗(yàn)在海洋經(jīng)濟(jì)大發(fā)展中鞏固地位。